¿Qué Es Factoraje?

Factoring

Los Básicos del Factoraje

Factoraje (factoring en inglés) es una transacción en la cual una empresa vende sus cuentas por cobrar, o facturas, a una compañía financiera comercial tercera, también conocida como un "factor." Esto se hace para que la empresa pueda recibir dinero en efectivo más rápidamente de lo que lo haría si esperara 30 a 60 días para recibir el pago de sus clientes. Factoraje es a veces llamado "financiamiento de cuentas por cobrar."

Los términos y la naturaleza del factoraje pueden diferir entre varias industrias y proveedores de servicios financieros. La mayoría de las empresas de factoraje compran tus facturas y te hacen un anticipo monetario dentro de un periodo de 24 horas. La cantidad del anticipo puede variar desde el 80% hasta un 95% dependiendo en la industria, los historiales de crédito de tus clientes y otros criterios. El factor también te proporciona apoyo administrativo. Una vez que obtiene pago de tus clientes, el factor te paga el balance de reserva de las facturas, menos el cargo acordado por asumir el riesgo de cobro. El beneficio del factoraje es que, en lugar de esperar uno o dos meses para el pago de tus clientes, ahora tienes dinero en mano para operar y hacer crecer tu negocio.

El factoraje no es un préstamo. No hay deudas envueltas en factoraje. Los fondos no tienen restricciones, lo cual provee empresas con más flexibilidad que un préstamo bancario tradicional.

Factoraje en Cinco Pasos Sencillos

  1. Tu realizas un servicio para tu cliente.
  2. Tu envías la factura a la compañía de factoraje.
  3. Tu recibes un avance en efectivo de la compañía de factoraje basado en la factura.
  4. La compañía de factoraje obtiene el pago completo de tu cliente.
  5. La compañía de factoraje te paga el resto del total de la factura, menos una cuota.

¿Cuáles Son las Ventajas del Factoraje?

Hay varias razones por las que el factoraje es una herramienta muy útil para muchas empresas. La ventaja fundamental es que el factoraje le da un impulso rápido a tu flujo de efectivo. Muchas empresas de factoraje proporcionan dinero en efectivo basado en tus cuentas por cobrar dentro de un periodo de 24 horas. Esto puede solucionar problemas de flujo de efectivo a corto plazo y ayudar a impulsar el crecimiento de tu negocio. Las compañías de factoraje manejan los cobros a tus clientes, y también pueden evaluar los historiales de crédito y de pago de los mismos.

Otros beneficios importantes incluyen:

  • El factoraje puede ser personalizado y administrado de modo que proporcione el capital necesario cuando tu empresa lo necesite.
  • El financiamiento no aparece en tu hoja de balance como deuda.
  • El factoraje se basa en la calidad de crédito de tus clientes, no en tu propia historia de crédito o de negocio.
  • El factoraje ofrece una línea de crédito basado en ventas, no en el valor neto de tu empresa.
  • A diferencia de un préstamo convencional, el factoraje no tiene ningún límite en la cantidad de financiación que puedes obtener.
  • El factoraje se alinea bien con empresas recién creadas que requieren flujo de efectivo inmediato.

¿Es Nuevo el Factoraje?

No, de hecho, se remonta ya a varios siglos atrás. El origen del factoraje se encuentra en el comercio exterior entre las naciones. Se convirtió en una parte de hacer negocios en Inglaterra en los 1400s, y llegó a América con los peregrinos en 1620. Como todas las herramientas financieras, el factoraje ha evolucionado a lo largo de los años. Creció en los Estados Unidos como una forma efectiva para que empresas construyeran un mejor flujo de efectivo debido a las limitaciones a las que se enfrentaban tratando de obtener préstamos en el sistema nacional bancario tan fragmentado.

¿Quién Usa el Factoraje?

Empresas de todos tamaños, desde empresas unipersonales hasta empresas Fortune 500, utilizan el factoraje como una manera de aumentar su flujo de efectivo. El factoraje se extiende por todas las industrias, incluyendo camionaje, transporte, fabricación y distribución, textiles, petróleo y gas, y agencias de empleo. Las empresas utilizan el efectivo generado por el factoraje para pagar por inventario, comprar equipo nuevo, contratar empleados, ampliar operaciones - básicamente cualquier gasto envuelto en hacer negocio. El factoraje permite a empresas a tomar decisiones más rápidas y expandirse a un ritmo más rápido.

Cómo Trabaja el Factoraje

He aquí un ejemplo ficticio para ilustrar una situación común de factoraje:

ABC Transport es una compañía de camiones que quiere duplicar el tamaño de su flota en los próximos dos años y atender a más clientes en el Occidente del país. La compañía acaba de ganar un nuevo cliente en la costa oeste que necesita carga enviada desde Kansas City a Los Angeles. El cliente pagará por el servicio dentro de un plazo de 30 días, pero eso no cubrirá los costos inmediatos de combustible, nómina y mantenimiento de hacer la ruta. Los propietarios de ABC Transport han estado en esta situación antes. Ellos sienten que la falta de flujo de efectivo disponible ha impedido que su empresa añada clientes.

ABC Transport recurre entonces a una compañía de factoraje, y vende la factura del cliente de la costa oeste a cambio de un avance de 95% del total que será recibido dentro de un día. La inyección de efectivo repone las reservas de la empresa de transporte, lo que permite que ejecute la ruta Kansas City – Los Angeles. El factoraje también le da a ABC Transport la flexibilidad de obtener más clientes.

¿Cuánto Necesito Asignar al Factoraje?

Depende de las necesidades comerciales específicas de tu empresa. Algunas compañías asignan al factoraje todas sus facturas, mientras que otras solamente asignan las facturas de clientes que toman más tiempo para pagar. El volumen de cuentas por cobrar que una empresa puede asignar al factoraje puede variar desde unos pocos miles de dólares a millones de dólares al mes.

Factoraje versus un Préstamo Bancario Tradicional

El factoraje es una forma rápida y flexible para que empresas mejoren el flujo de su efectivo. Estas son las maneras en las que el factoraje difiere de préstamos bancarios o líneas de crédito:

Factoring versus a Traditional Bank Loan

Factoring, or “accounts receivable financing,” is a quick, flexible way for businesses to build up their cash flow. Here is how factoring differs from a bank business loan or line of credit:

Factoraje

Préstamo Bancario

La cantidad de dinero que puedes financiar crece a medida que crecen tus cuentas por cobrar.
El dinero que pides prestado viene con un tope o con un límite.
El factoraje no es un préstamo. Tú nunca asumes deuda alguna.
Tienes que pagar el principal e interés en tu préstamo.
Puedes calificar para factoraje independientemente de tu puntaje de crédito; la mayoría de los factores están más preocupados por la calidad del crédito de tus clientes.
La aprobación para un préstamo requiere de una revisión de las finanzas de tu empresa, los activos y pasivos, así como el historial de crédito.
Puede tomar menos de cinco días para establecer una cuenta.
Asegurar un préstamo o línea de crédito tarda entre uno y dos meses.
Comenzar con el factoraje requiere de un mínimo de papeleo y de documentación.
Se requiere extensa documentación, estados financieros e información personal.
Algunos empresas de factoraje manejan la cobranza de tus cuentas por cobrar y proporcionan servicios administrativos adicionales.
Servicios de cobranza de cuentas por cobrar o de apoyo administrativo no son proveídos.
Los cargos pueden ser ajustados para financiar más dinero a través del factoraje.
La tasa de interés anual es fija a largo plazo, o por la vida del préstamo.
Algunos factores proporcionan reportes de crédito y otra información sobre tus clientes existentes y potenciales.
No hay servicios de crédito disponibles, lo que significa que tú tienes que manejar tu propia política de crédito.

¿Cuál es la Diferencia entre Factoraje Con Recurso y Sin Recurso?

Recurso significa que el cliente tiene toda la responsabilidad de pagar la factura. Factoraje Sin Recurso permite a empresas el vender sus facturas a la compañía de factoraje, la cual asume todo el riesgo crediticio asociado con el pago de la factura. Algunas compañías de factoraje ofrecen factorajes con y sin recurso.

¿Qué Hay De Comisiones y Términos de Contrato?

Diferentes empresas de factoraje tienen diferentes estructuras de costos. Algunas sólo cobran un costo de factoraje general que está determinada por el volumen mensual y la solvencia de tus clientes. Otras empresas de factoraje tienen cargos adicionales que cubren las transferencias de dinero, envíos, garantías y otros costos de hacer negocios. Asegúrate de que la empresa de factoraje con la que trabajes explique por adelantado y sea transparente respecto a los cargos que cobra. La mayoría de los contratos de factoraje también tienen un término de renovación anual.

¿Es Necesario Tener Seguro de Crédito?

Típicamente no es necesario tener seguro, pero puede ser requerido bajo circunstancias específicas.